>> Секрет 39. Секрет длинного выстрела.

Автор profiteer

Здравствуйте читатели моего блога. Давненько я не публиковал ни каких статей в блоге. Все дела, дела, а на блог совсем не остается времени.

Сегодня хочу не много исправиться и опубликовать перевод очередной главы книги «101 секрет торговли опционами». В этой главе Трестер рассказывает об очень интересной тактике торговли.

Секрет длинного выстрела.

Есть игроки, которые любят, рассматривать возможность покупки истекающих опционов. Эту тактику торговли называют «длинным выстрелом». В течение последней недели перед истечением, опционы «очень близкие к деньгам » (very-close-to-the-money options) могут делать внезапные движения стоимости в течение одного или двух дней. Покупка таких опционов может действительно привести к попаданию в цель.

Лучшими опционами для такой покупки являются индексные опционы, такие как S&P 100 Index (OEX) и S&P 500 Index (SPX), поскольку они дают Вам лучший шанс на вложенный вами доллар в те последние несколько дней до истечения.

Ключом к успеху в этой стратегии является покупка слабых в цене опционов. Старайтесь покупать опционы ниже 1, которые очень близки к страйковой цене. Предупреждаю, Вы подвергаете себя риску к потерям, но лишь одно хорошее движение цены на индекс даст Вам большой куш. Попробуйте проиграть это на бумаге (или на демо счете) некоторое время, чтобы увидеть результаты игр такого типа. При такой игре, Вы рассчитываете на неожиданную волатильность, относящуюся к теории хаоса.

Много лет назад я наблюдал за движением IBM, ежедневный торговый диапазон составлял 3 пункта, когда мы приближались к истечению. Колл-опцион «очень близкий к деньгам » (very-close-to-the-money options) собирался двинуться от 1 до 1/8 в течение 2-х дней до истечения. Видя это, я открыл ордер на приобретение колла на 1/8 за (.125). Ордер был выполнен в течение дня на 1/8. Затем я немедленно выставил ордер на продажу опциона за 1. Ордер был выполнен несколько часов спустя, дав нам более чем 700%- ю прибыль, потом этот опцион, в конечном счете, истек ничего не стоящим. Уроком здесь является то, что такая стратегия требует быстрых действий.

Теперь о сделке, которая у меня сорвалась.. Используя эту стратегию истечения, я купил несколько колл-опционов на S&P 100 Index за одну неделю до истечения на 3/8 по (.38). За три дня до истечения, я должен был уехать в неожиданную командировку, так что я закрыл позицию на 3/4 (.75). По истечению опцион стоил 7 (700 $), т.е. колл-опцион оказался прилично «в-деньгах» (in-the-money of the call option). Если бы я держал позицию до конца, моя прибыль была бы почти 2000 %.

Если Вы используете эту стратегию, удостоверьтесь, что покупаете опционы действительно дешевые и с привлекательными шансами того, что индекс или курс акций может пересечь страйковую цену «в-деньги» (into-the-money).

Вы должны выработать в себе большое терпение и стойкость к потерям, чтобы играть в эту стратегию. Должно пройти много месяцев, прежде чем вы научитесь распознавать благоприятные возможности. Однако если игра ведется правильно, и Вы любите длинные выстрелы, эта стратегия может щедро наградить Вас.

Мой блог находят по следующим фразам

• продал фьючерсный контракт
• лучшая книга по опционам
• как торгуют профессионалы
• как предсказать опцион
• как предсказать опцион
• Клиент для комментариев WordPress

http://investprof.ru

Автор profiteer